雅书

内容简介：

对企业家而言，掌权、找人和找钱是*重要的事。通过股权架构设计建立良好的所有权结构，可以使股东、合伙人之间形成统一领导下的相互制衡关系，既有利于公司规范治理，又有利于大股东更好地掌控公司，为公司未来实施股权激励、股权融资奠定坚实的基础。通过推行股权激励措施，公司可以留住优秀员工，吸引优秀人才。通过开展股权融资，公司可以不断优化和改善股权架构，从而对接资本市场，增强融资能力，为高速发展提供强大的资本支持。这三个方面构成环环相扣的系统，助力公司走上高速发展的轨道。

本书系统介绍了股权几大事务中*重要的事，帮助公司在初创期、成长期、高速发展期、成熟稳定期构建理想的股权战略，获得竞争优势和发展动力。书中结合实践经验总结了一系列“原则”，并辅以丰富的案例和股权激励方案范本、协议范本等干货，极重实战，为读者提供了一本解决股权问题的“工具书”。

作者简介：

于胜

工商管理博士，北京市中小企业公共服务平台咨询专家，中国管理科学研究院特约研究员。2001年起先后融资创建了北京世纪科彩、北京科比亚通联等企业，2007年北京科比亚通联被英国上市公司百泰斯集团收购。近10年来一直从事国内中小企业股权管理咨询、培训和海外上市辅导工作，先后为30多家企业提供股权咨询和融资服务，是IDC资本等机构海外上市业务合作伙伴。

目  录：

第一篇　股权架构设计

01 股权架构的悲剧与喜剧

创始大股东玩丢公司

控制权纷争大伤元气

良好的架构助腾飞

02 几个重要的股权比例

三分之二以上

二分之一以上

三分之一以上

百分之三十

十分之一以上

百分之五以上

百分之三以上

百分之一以上

03 典型的问题架构

一股独大式架构

平均分配式架构

4××式架构

常见的51/49式架构

股权比例与个人贡献不匹配的架构

04 设计理想的股权架构

初创期股权架构设计原则

成长期股权架构设计原则

高速发展期股权架构设计原则

成熟稳定期股权架构设计原则

第二篇　掌握控制权

05 控制是利益需要，是技术更是艺术

不控制对外融资，易给别人作嫁衣

内部控制不到位，会引发乱局

有效的控制需要技术，更需要艺术

06 控制所有权

直接控股

架构控制

投票表决权控制

07 控制决策权

董事会的职权有多大

董事是怎么产生的

在公司章程中规定董事的产生机制、控制董事会

利用董事会任期规定维持控制权

利用公司章程的其他规定控制董事会

利用监事会巩固控制权

08 控制管理权

控制核心人员、技术、产品、渠道等

控制证照印鉴等

利用公司章程的其他规定

行政手段、法律诉讼手段

第三篇　股权激励

09 股权激励的准备工作

尽职调查

完善公司治理

组建股权激励工作小组

10 制定股权激励方案

确定股权激励目的

确定激励对象

确定激励模式

确定激励股权价格

确定激励股权数量及其来源

确定激励条件

确定激励机制

11 股权激励方案实施

公示、答疑、调整

通知与缴款

持股员工大会及协议签署

条件或虚拟股份兑现

工商手续

激励股权实施过程管理

12 实施股权激励参考范本

《X公司股权激励方案》参考范本

《股权激励实施协议》参考范本

《虚拟股权认购协议》参考范本

第四篇　股权融资

13 融资通，则百通

14 股权融资的准备工作

梳理战略

梳理商业模式

包装核心团队

梳理营销体系

梳理、完善内部控制与管理体系

梳理财务工作

15 公司估值

实践中常用的估值方法

简化估值的基本思路

市盈率法估值的实践应用

16 股权融资渠道

私募发售

如何避免私募发售过程中的非法集资

公开市场发售

海外上市

17股权融资实施

确定融资方案和融资计划书

寻找特定对象

融资谈判及控制权

尽职调查与财务审计

签订协议实施

工商登记变更

18 善用股权融资杠杆

实践见证杠杆的力量

股权价值高速增长的要素

股权融资的风险控制